中國(guó)是銅和鐵礦石等許多天然資源的最大消費(fèi)國(guó)，但本國(guó)產(chǎn)量不足，必須按照全球價(jià)格進(jìn)口；所以中國(guó)一直尋求在大宗商品市場(chǎng)擁有更大的定價(jià)權(quán)。如今，中資企業(yè)的目標(biāo)是越過(guò)中間人，與更多生產(chǎn)商及用戶(hù)建立聯(lián)系。
金融危機(jī)之后，西方國(guó)家銀行因監(jiān)管代價(jià)越來(lái)越高而放棄商品業(yè)務(wù)。中國(guó)企業(yè)趁勢(shì)而起，在家門(mén)口的國(guó)際金融中樞建立交易據(jù)點(diǎn)。
中國(guó)企業(yè)的背后有來(lái)自大型金屬綜合集團(tuán)的支持，包括中國(guó)最大的有色金屬貿(mào)易商--邁科金屬?lài)?guó)際集團(tuán)，也已在新加坡建立一個(gè)基地。
中國(guó)富豪王文銀旗下企業(yè)AWIN國(guó)際資源有限公司、以及由四家活躍于金屬行業(yè)的中資公司所支持的Kyen Resources，在過(guò)去一年中也都在新加坡設(shè)立了辦公室。
盡管中國(guó)在新加坡的金屬貿(mào)易企業(yè)將面臨嘉能可和托克(Trafigura)等老牌貿(mào)易公司的激烈競(jìng)爭(zhēng)，但分析師預(yù)計(jì)他們能憑借與中國(guó)大陸的聯(lián)系而獲利。
這些企業(yè)將能自主采購(gòu)，利用中國(guó)和國(guó)際市場(chǎng)的價(jià)格差距。他們還能利用本土優(yōu)勢(shì)，把中國(guó)買(mǎi)家和來(lái)自東南亞等地區(qū)、通過(guò)新加坡銀行業(yè)者融資的賣(mài)家聯(lián)系起來(lái)。
“中國(guó)有一些大型交易商，他們無(wú)疑在增加海外業(yè)務(wù)。以他們的規(guī)模和資本實(shí)力，與地區(qū)交易商競(jìng)爭(zhēng)不在話(huà)下，”花旗集團(tuán)駐上海大宗商品分析師Ivan Szpakowski稱(chēng)。
這些中國(guó)企業(yè)將目光投向依賴(lài)息差的基本套利交易之外，借用股東的力量建立業(yè)務(wù)。他們?yōu)榇似刚?qǐng)了專(zhuān)業(yè)金屬實(shí)貨交易員。
比方說(shuō)，Awin聘用斯特拉塔前雇員Felipe Williams出任基本金屬主管，聘用Javier Gausachs任并購(gòu)主管，還雇用了來(lái)自路易達(dá)孚的一名資深交易員。
正威國(guó)際集團(tuán)旗下的Awin在新加坡現(xiàn)有30名員工，一年前只有一名。據(jù)福布斯，Awin的東家王文銀凈資產(chǎn)約為50億美元，在中國(guó)位居前20名。
消息人士稱(chēng)，該公司希望通過(guò)并購(gòu)發(fā)展，特別是積累銅供應(yīng)來(lái)源。該公司拒絕置評(píng)。
兩位消息人士稱(chēng)，邁科集團(tuán)正在新加坡擴(kuò)展業(yè)務(wù)。其與中國(guó)第三大銅企金川國(guó)際去年在新加坡成立了合資企業(yè)。邁科并未回復(fù)置評(píng)請(qǐng)求。該集團(tuán)年銷(xiāo)售額達(dá)830億元人民幣(約合133.9億美元)。
由銅產(chǎn)品生產(chǎn)商江蘇金輝集團(tuán)提供支持的GT Metals & Investment，去年末在新加坡啟動(dòng)業(yè)務(wù)。
**商品交易新格局**
由于寬松信貸枯竭，且貿(mào)易商相比銀行業(yè)者享有更寬松的監(jiān)管和更低的資本金要求，全球大宗商品貿(mào)易正在轉(zhuǎn)型。趁此時(shí)機(jī)，中國(guó)企業(yè)在新加坡擴(kuò)張金屬貿(mào)易。
瑞士信貸上月表示將逐步結(jié)束大宗商品交易業(yè)務(wù)，是最新一家結(jié)束此業(yè)務(wù)的大銀行。
除金屬外，中國(guó)還尋求在農(nóng)產(chǎn)品交易方面提升影響力。中糧集團(tuán)(COFCO)今年稍早收購(gòu)了荷蘭谷物交易商N(yùn)idera和新加坡來(lái)寶集團(tuán)(NobleGroup)農(nóng)產(chǎn)品業(yè)務(wù)的多數(shù)股權(quán)。
這些公司的高管稱(chēng)，在新加坡從事大宗商品貿(mào)易的一大優(yōu)勢(shì)是，政府根據(jù)逐個(gè)情況給予慷慨的稅項(xiàng)減免，并且大銀行、必和必拓(BHP.AX:行情)等生產(chǎn)商和協(xié)助交易的當(dāng)?shù)芈伤吭趫?chǎng)。
新加坡國(guó)際企業(yè)發(fā)展局助理局長(zhǎng)Satvinder Singh告訴路透，位于新加坡的金屬和礦物交易商五年前只有幾家，現(xiàn)在已經(jīng)超過(guò)100家。
“該區(qū)域內(nèi)存在大量機(jī)遇，較小型的靈活性更高的企業(yè)可以從中獲利，”法國(guó)興業(yè)銀行駐新加坡分析師Mark Keenan說(shuō)。