交易所與銀行深度合作，進一步擴大其在全球的輻射面
在我國商品期貨市場，除籌備中的原油期貨將引入境外投資者外，鐵礦石期貨國際化也已提上日程。在近日于上海舉行的上衍工業(yè)品論壇上，大商所工業(yè)品事業(yè)部負責人表示，大商所正在推動鐵礦石期貨國際化，目標是立足現(xiàn)有平臺，引入境外投資者，以提高我國鐵礦石市場在國際上的話語權(quán)。
據(jù)了解，在境外投資者參與鐵礦石期貨方面，大商所初步考慮由境外投資者通過境內(nèi)期貨公司進行結(jié)算，后期會考慮境外投資者直接到交易所交易。
也有業(yè)內(nèi)人士表示，在推動國內(nèi)相關(guān)商品期貨國際化方面，除直接引入境外投資者外，交易所還可與銀行等金融機構(gòu)尤其是在大宗商品業(yè)務方面有豐富經(jīng)驗、境外業(yè)務成熟的銀行開展合作，進一步擴大相關(guān)品種在全球的輻射面，提升其國際影響力。
無獨有偶，中國銀行新加坡分行行長郭寧寧在當日的論壇上就表示，境內(nèi)一些商業(yè)銀行可發(fā)揮其在全球布局的多元化經(jīng)營服務平臺優(yōu)勢，在為境內(nèi)期貨交易所、期貨公司提供全面綜合、快捷高效的金融服務的同時，也可與交易所開展深度合作，共同促進境內(nèi)商品期貨國際化。
據(jù)介紹，中國銀行早在2011年9月就在新加坡設立了大宗商品業(yè)務中心。該中心不僅為新加坡客戶服務，更是覆蓋了亞太區(qū)域乃至全球。2012年至2013年，該中心的業(yè)務量達200億美元，授信總量達120億美元。
去年大商所鐵礦石期貨成交96億噸，參與客戶數(shù)約20萬，完成交割61萬噸。當年，我國鐵礦石進口量超過9億噸，境內(nèi)外相關(guān)主體在開采、加工、儲存、貿(mào)易等環(huán)節(jié)均需要商業(yè)銀行提供項目、生產(chǎn)及周轉(zhuǎn)性融資服務。
郭寧寧說，商業(yè)銀行可以根據(jù)客戶需求量身定制解決方案，組合基礎性貿(mào)易融資產(chǎn)品，同時引入相關(guān)的風險緩釋工具，形成結(jié)構(gòu)化融資方案，比如出口融資、貨物質(zhì)押融資、預付融資、加工融資產(chǎn)品等。
顯然，在推進鐵礦石期貨國際化上，大商所與商業(yè)銀行有很大的合作空間。
“銀行與交易所更深層次的合作是開展產(chǎn)品創(chuàng)新，一是進一步拓展結(jié)構(gòu)化大宗商品產(chǎn)品應用，推進商品回購、商品資產(chǎn)池融資等廣泛應用交易所衍生品合約的結(jié)構(gòu)化大宗商品產(chǎn)品發(fā)展；二是促進融資與交易業(yè)務融合，拓展交易所套保工具在大宗商品日常經(jīng)營中的應用；三是以客戶及市場需求為出發(fā)點，進一步豐富大宗商品套保工具，滿足客戶的多元化需求。”郭寧寧表示，商業(yè)銀行應與交易所、交易商加強互信、深化合作，從引領需求、創(chuàng)新產(chǎn)品、培育客戶、繁榮市場和走向全球等方面開展合作，以推進國內(nèi)相關(guān)商品期貨國際化。
另外，郭寧寧說，我國是世界第一大銅、鐵礦石、大豆、原油進口國，隨著人民幣國際化的推進，以人民幣計價的大宗商品期貨需求更加旺盛，這為境內(nèi)商品期貨國際化提供了廣闊空間。商業(yè)銀行可與交易所開展合作，有針對性地設計符合境外客戶實際需求的以人民幣計價的大宗商品衍生合約，進一步豐富避險工具。
在我國商品期貨市場，除籌備中的原油期貨將引入境外投資者外，鐵礦石期貨國際化也已提上日程。在近日于上海舉行的上衍工業(yè)品論壇上，大商所工業(yè)品事業(yè)部負責人表示，大商所正在推動鐵礦石期貨國際化，目標是立足現(xiàn)有平臺，引入境外投資者，以提高我國鐵礦石市場在國際上的話語權(quán)。
據(jù)了解，在境外投資者參與鐵礦石期貨方面，大商所初步考慮由境外投資者通過境內(nèi)期貨公司進行結(jié)算，后期會考慮境外投資者直接到交易所交易。
也有業(yè)內(nèi)人士表示，在推動國內(nèi)相關(guān)商品期貨國際化方面，除直接引入境外投資者外，交易所還可與銀行等金融機構(gòu)尤其是在大宗商品業(yè)務方面有豐富經(jīng)驗、境外業(yè)務成熟的銀行開展合作，進一步擴大相關(guān)品種在全球的輻射面，提升其國際影響力。
無獨有偶，中國銀行新加坡分行行長郭寧寧在當日的論壇上就表示，境內(nèi)一些商業(yè)銀行可發(fā)揮其在全球布局的多元化經(jīng)營服務平臺優(yōu)勢，在為境內(nèi)期貨交易所、期貨公司提供全面綜合、快捷高效的金融服務的同時，也可與交易所開展深度合作，共同促進境內(nèi)商品期貨國際化。
據(jù)介紹，中國銀行早在2011年9月就在新加坡設立了大宗商品業(yè)務中心。該中心不僅為新加坡客戶服務，更是覆蓋了亞太區(qū)域乃至全球。2012年至2013年，該中心的業(yè)務量達200億美元，授信總量達120億美元。
去年大商所鐵礦石期貨成交96億噸，參與客戶數(shù)約20萬，完成交割61萬噸。當年，我國鐵礦石進口量超過9億噸，境內(nèi)外相關(guān)主體在開采、加工、儲存、貿(mào)易等環(huán)節(jié)均需要商業(yè)銀行提供項目、生產(chǎn)及周轉(zhuǎn)性融資服務。
郭寧寧說，商業(yè)銀行可以根據(jù)客戶需求量身定制解決方案，組合基礎性貿(mào)易融資產(chǎn)品，同時引入相關(guān)的風險緩釋工具，形成結(jié)構(gòu)化融資方案，比如出口融資、貨物質(zhì)押融資、預付融資、加工融資產(chǎn)品等。
顯然，在推進鐵礦石期貨國際化上，大商所與商業(yè)銀行有很大的合作空間。
“銀行與交易所更深層次的合作是開展產(chǎn)品創(chuàng)新，一是進一步拓展結(jié)構(gòu)化大宗商品產(chǎn)品應用，推進商品回購、商品資產(chǎn)池融資等廣泛應用交易所衍生品合約的結(jié)構(gòu)化大宗商品產(chǎn)品發(fā)展；二是促進融資與交易業(yè)務融合，拓展交易所套保工具在大宗商品日常經(jīng)營中的應用；三是以客戶及市場需求為出發(fā)點，進一步豐富大宗商品套保工具，滿足客戶的多元化需求。”郭寧寧表示，商業(yè)銀行應與交易所、交易商加強互信、深化合作，從引領需求、創(chuàng)新產(chǎn)品、培育客戶、繁榮市場和走向全球等方面開展合作，以推進國內(nèi)相關(guān)商品期貨國際化。
另外，郭寧寧說，我國是世界第一大銅、鐵礦石、大豆、原油進口國，隨著人民幣國際化的推進，以人民幣計價的大宗商品期貨需求更加旺盛，這為境內(nèi)商品期貨國際化提供了廣闊空間。商業(yè)銀行可與交易所開展合作，有針對性地設計符合境外客戶實際需求的以人民幣計價的大宗商品衍生合約，進一步豐富避險工具。