正在重整階段的*ST撫鋼(600399)拋出了一份重整方案，其中出現(xiàn)了債轉股的設計。與此同時，公司24名高管遭到交易所公開譴責，這進一步加大了投資者的獲賠概率。
重整方案隱現(xiàn)債轉股
盡管危機重重，但公司已經(jīng)進入重整程序。公司11月5日晚公告，為避免破產(chǎn)清算，出資人和債權人需共同分擔實現(xiàn)公司重生的成本，因此重整計劃安排對公司出資人的權益進行調整：即以公司現(xiàn)有A股總股本為基數(shù)，按每10股轉增不超過5.72股的比例，實施資本公積金轉增股本，轉增產(chǎn)生的股票及處置變現(xiàn)所得資金全部用于償付債務、支付有關費用和補充生產(chǎn)經(jīng)營所需資金。公司將于11月21日召開出資人組會議、債權人會議，對相關方案進行表決。
具體來看，以撫順特鋼現(xiàn)有A股總股本為基數(shù)，按每10股轉增不超過5.72股的比例實施資本公積金轉增股本，共計轉增產(chǎn)生不超過74360萬股撫順特鋼A股股票，撫順特鋼的總股本將由130000萬股最多增加到204360萬股。轉增產(chǎn)生的股票及處置變現(xiàn)所得資金全部用于償付債務、支付有關費用和補充生產(chǎn)經(jīng)營所需資金。根據(jù)方案，上述轉增股票不向現(xiàn)有股東分配，其中，59000萬股根據(jù)重整計劃的規(guī)定直接用于抵償金融類普通債權，不超過7360萬股根據(jù)重整計劃的規(guī)定及債權人的選擇直接用于抵償經(jīng)營類普通債權18000萬股根據(jù)重整計劃的規(guī)定處置變現(xiàn)，所得價款用于償付債務和支付有關費用，補充公司生產(chǎn)經(jīng)營所需資金。
從這一重組方案看來，公司的債主將轉化為股東。
遭譴責加大投資者獲賠概率
盡管證監(jiān)會對公司的最終處罰尚未落地，但上交所的公開譴責已經(jīng)走到了前面。公司近日收到上海證券交易所開出的罰單，公司及24名有關責任人被予以公開譴責。對于已經(jīng)準備向上市公司索賠的投資者來說，他們獲賠的可能性進一步加大。
今年1月末，*ST撫鋼稱，因公司存在存貨等實物資產(chǎn)不實問題需要核查而突然停牌，原定于2018年4月28日披露的2017年年度報告和2018年一季度報告，也因為當時財務數(shù)據(jù)核查工作沒有完成未能按時公告，直至6月26日才完成披露。根據(jù)相關規(guī)則規(guī)定，上市公司年度報告應當在每個會計年度結束之日起的4個月內完成披露，季度報告則應在當季結束后的一個月內編制并完成披露，而*ST撫鋼的兩個報告實際披露時間晚了近兩個月。上海證券交易所在處罰決定中表示，定期報告是投資者獲取公司信息的重要來源，也是投資者做出投資決策的重要依據(jù)。報告信息對證券價格及投資者的投資決策具有重大影響。上市公司應當認識到報告編制與披露的嚴肅性，嚴格按照規(guī)定及時披露。認為*ST撫鋼未按時披露定期報告的行為，嚴重損害投資者的知情權，造成了不良市場影響。認定相關責任人對公司違規(guī)行為負有責任，對公司及24名相關責任人給予公開譴責。
交易所針對公司未能按規(guī)定披露年報和季報做出的紀律處分，并不能成為投資者們索賠的依據(jù)，投資者仍需等待證監(jiān)會的行政處罰才能起訴。但交易所的這一姿態(tài)，無疑會增加投資者們的獲賠概率。根據(jù)*ST撫鋼今年6月的公告，因內部控制存在重大缺陷，公司2016年度及以前年度存在重大會計差錯，截至2016年底共多計存貨約7億元，多計固定資產(chǎn)8.42億元，多計在建工程2.97億元。上述會計差錯導致?lián)犴樚劁摱嘤嬂塾嬚叟f0.64億元，多計凈資產(chǎn)17.74億元。這已經(jīng)是非常明確的違規(guī)行為。凡在2018年1月30日晚間持有*ST撫鋼的投資者可以將姓名、聯(lián)系電話與交易記錄發(fā)送到jzqsp2016@126.com的郵箱參與由《金陵晚報》“易索賠”頻道組織的索賠征集行動，并在獲得賠償前無需支付任何前期費用。
重整方案隱現(xiàn)債轉股
盡管危機重重，但公司已經(jīng)進入重整程序。公司11月5日晚公告，為避免破產(chǎn)清算，出資人和債權人需共同分擔實現(xiàn)公司重生的成本，因此重整計劃安排對公司出資人的權益進行調整：即以公司現(xiàn)有A股總股本為基數(shù)，按每10股轉增不超過5.72股的比例，實施資本公積金轉增股本，轉增產(chǎn)生的股票及處置變現(xiàn)所得資金全部用于償付債務、支付有關費用和補充生產(chǎn)經(jīng)營所需資金。公司將于11月21日召開出資人組會議、債權人會議，對相關方案進行表決。
具體來看，以撫順特鋼現(xiàn)有A股總股本為基數(shù)，按每10股轉增不超過5.72股的比例實施資本公積金轉增股本，共計轉增產(chǎn)生不超過74360萬股撫順特鋼A股股票，撫順特鋼的總股本將由130000萬股最多增加到204360萬股。轉增產(chǎn)生的股票及處置變現(xiàn)所得資金全部用于償付債務、支付有關費用和補充生產(chǎn)經(jīng)營所需資金。根據(jù)方案，上述轉增股票不向現(xiàn)有股東分配，其中，59000萬股根據(jù)重整計劃的規(guī)定直接用于抵償金融類普通債權，不超過7360萬股根據(jù)重整計劃的規(guī)定及債權人的選擇直接用于抵償經(jīng)營類普通債權18000萬股根據(jù)重整計劃的規(guī)定處置變現(xiàn)，所得價款用于償付債務和支付有關費用，補充公司生產(chǎn)經(jīng)營所需資金。
從這一重組方案看來，公司的債主將轉化為股東。
遭譴責加大投資者獲賠概率
盡管證監(jiān)會對公司的最終處罰尚未落地，但上交所的公開譴責已經(jīng)走到了前面。公司近日收到上海證券交易所開出的罰單，公司及24名有關責任人被予以公開譴責。對于已經(jīng)準備向上市公司索賠的投資者來說，他們獲賠的可能性進一步加大。
今年1月末，*ST撫鋼稱，因公司存在存貨等實物資產(chǎn)不實問題需要核查而突然停牌，原定于2018年4月28日披露的2017年年度報告和2018年一季度報告，也因為當時財務數(shù)據(jù)核查工作沒有完成未能按時公告，直至6月26日才完成披露。根據(jù)相關規(guī)則規(guī)定，上市公司年度報告應當在每個會計年度結束之日起的4個月內完成披露，季度報告則應在當季結束后的一個月內編制并完成披露，而*ST撫鋼的兩個報告實際披露時間晚了近兩個月。上海證券交易所在處罰決定中表示，定期報告是投資者獲取公司信息的重要來源，也是投資者做出投資決策的重要依據(jù)。報告信息對證券價格及投資者的投資決策具有重大影響。上市公司應當認識到報告編制與披露的嚴肅性，嚴格按照規(guī)定及時披露。認為*ST撫鋼未按時披露定期報告的行為，嚴重損害投資者的知情權，造成了不良市場影響。認定相關責任人對公司違規(guī)行為負有責任，對公司及24名相關責任人給予公開譴責。
交易所針對公司未能按規(guī)定披露年報和季報做出的紀律處分，并不能成為投資者們索賠的依據(jù)，投資者仍需等待證監(jiān)會的行政處罰才能起訴。但交易所的這一姿態(tài)，無疑會增加投資者們的獲賠概率。根據(jù)*ST撫鋼今年6月的公告，因內部控制存在重大缺陷，公司2016年度及以前年度存在重大會計差錯，截至2016年底共多計存貨約7億元，多計固定資產(chǎn)8.42億元，多計在建工程2.97億元。上述會計差錯導致?lián)犴樚劁摱嘤嬂塾嬚叟f0.64億元，多計凈資產(chǎn)17.74億元。這已經(jīng)是非常明確的違規(guī)行為。凡在2018年1月30日晚間持有*ST撫鋼的投資者可以將姓名、聯(lián)系電話與交易記錄發(fā)送到jzqsp2016@126.com的郵箱參與由《金陵晚報》“易索賠”頻道組織的索賠征集行動，并在獲得賠償前無需支付任何前期費用。