消息人士并透露，渤海鋼鐵集團是次發債透過BohaiGeneralCapitalLtd擔任發債主體，由渤海鋼鐵集團母公司直接提供跨境擔保，擬發債券將申請在香港聯合交易所上市。

中國國家外管局今年6月1日發布新的跨境擔保外匯管理規定，允許中國境內銀行和公司就境外債券發行及其他境外融資提供保證或提供其他類型擔保，并簡化了跨境擔保的監管和行政手續。

新規發布后，6月25日，綠地集團通過其境外全資子公司GreenlandGlobalInvestmentLtd在香港成功發行10億美元、5年期高級票據，用于投資境外項目，這成為了新規后第一單跨境擔保的美元債，是次發行票息低于國內同行業其他龍頭企業同期限債券票息。

消息人士并透露，渤海鋼鐵發行債券周五晚間將確定最終定價，目前已聘請星展銀行為獨家賬簿管理人，負責籌備發債事宜。

是次募資所得，將用作設立債券利息儲備賬戶，其余將用作符合外管局相關規定的海外投資。消息人士表示，母集團跨境擔保支持及利息儲備賬戶將為債券質量提供一定保障和信心支持。

渤海鋼鐵集團直屬天津市國資委[微博]，是2010年由原天津鋼管集團、天津鋼鐵集團、天津天鐵冶金集團和天津冶金集團四家國有鋼鐵企業聯合重組而設立的國有獨資公司，注冊資本人民幣170億元。

目前中國發行人在離岸市場以子公司作為融資主體的發債常用維好協議(keepwellagreement)，有承銷人士表示，跨境擔保的信用強度好于維好協議，若發行年期較長的債券，對融資成本會較為有利。